Các hợp đồng thuê trung tâm dữ liệu bị hủy của Microsoft dẫn đến sự sụt giảm trong cổ phiếu khai thác AI và Bitcoin

• Microsoft đã từ chối đề xuất đầu tư Bitcoin mặc dù xu hướng áp dụng doanh nghiệp đang gia tăng.

Ngành AI đang đối mặt với những cơn sóng gió mới do lo ngại về chiến lược trung tâm dữ liệu đang thay đổi của Microsoft.

Các nhà phân tích tại TD Cowen báo cáo rằng Microsoft đã hủy hơn 2GW hợp đồng thuê trung tâm dữ liệu dự kiến tại Hoa Kỳ và Châu Âu trong những tháng gần đây, với các đợt hủy bỏ và hoãn lại thêm trong tháng qua.

Diễn biến này dường như liên quan đến quyết định của Microsoft để giảm hỗ trợ cho các khối lượng công việc đào tạo OpenAI bổ sung, ám chỉ đến một khả năng dư thừa thị trường trung tâm dữ liệu.

Tác động đã rõ ràng khi các nhà sản xuất chip AI NVIDIA và Broadcom đã giảm 5%, trong khi các nhà cung cấp máy chủ AI Dell và Super Micro lần lượt giảm 3% và 9%.

Nhà phân tích tại TD Cowen, trong cuộc trò chuyện với Bloomberg, đã nhận xét về điều này:
> “Do đó, chúng tôi tin rằng các đợt hoãn hợp đồng thuê nhằm cung cấp cho Microsoft một kế hoạch trung hạn
đường băng của năng lực trong các thị trường lớn để hỗ trợ các khối lượng công việc đám mây/đạo diễn, với việc Microsoft hủy bỏ các hợp đồng thuê cho năng lực vượt quá nhu cầu năng lực trung hạn đã cập nhật của mình.”

Tuy nhiên, bất chấp sự rút lui của Microsoft, Google đang bước vào để lấp đầy khoảng trống trên toàn cầu, trong khi Meta đang hấp thụ năng lực ở Mỹ.

Nhà phân tích đã thêm:
> “Sự gia tăng nhu cầu từ Google được thúc đẩy bởi điều mà chúng tôi ngày càng tin rằng là sự thiếu hụt năng lực toàn cầu khi nhu cầu nội bộ của nó gia tăng giữa lúc nó rút lui khỏi thị trường vào cuối tháng Tám.”

Cổ Phiếu Khai Thác Bitcoin Cũng Không Thoát Khỏi!

Cổ phiếu khai thác Bitcoin (BTC) cũng đã bị ảnh hưởng, với lo ngại về việc cung cấp có thể thặng dư.

Không cần phải nói, động thái này đã dẫn đến sự sụt giảm từ 4% đến 12% trong cổ phiếu của các thợ đào crypto lớn như Bitfarms, CleanSpark, Core Scientific, Hut 8, Marathon Digital và Riot.

Điều này diễn ra sau quyết định của các cổ đông của Microsoft về việc bác bỏ một đề xuất phân bổ quỹ dự trữ của công ty cho BTC.

Các Thợ Đào Nên Làm Gì?

Điều đó đã nói, JPMorgan trước đây
đã quan sát rằng các thợ mỏ đã gặp khó khăn trong việc duy trì lợi nhuận trong môi trường hiện tại.

Sự chậm lại trong đầu tư vào trung tâm dữ liệu AI có thể ảnh hưởng thêm đến dòng doanh thu của họ.

Khi nhu cầu do AI thúc đẩy trở nên thiết yếu đối với các mô hình kinh doanh của thợ mỏ, quyết định của Microsoft giảm bớt mở rộng trung tâm dữ liệu gây ra lo ngại. Khi động lực thị trường thay đổi, các thợ mỏ có thể cần điều chỉnh chiến lược của mình để thích ứng với bối cảnh đang thay đổi.